(资料图)

6月16日晚间，天宇股份(300702)发布可转债预案，公司拟发行可转债募资不超过14亿元，用于浙江诺得药业有限公司年产60亿片固体制剂建设项目、补充流动资金。

谈及本次募资目的，天宇股份介绍，在前期经营过程中，公司已在原料药、医药中间体及制剂领域进行了较为完善的产品、技术、生产、销售、人才等储备，并在行业竞争中建立了规模化生产和产业链布局、高效合规的质量管理体系、持续创新的技术研发等竞争优势。本次募投项目顺应行业“原料药+制剂”一体化发展趋势、符合国家及地方产业政策导向，项目顺利实施后将进一步提升公司在原料药、医药中间体及制剂领域的竞争优势。

从具体项目情况来看，“浙江诺得药业有限公司年产60亿片固体制剂建设项目”为固体制剂产品的新建产能项目。项目总投资为13亿元，拟投入11.5亿元，计划购置制粒机、压片机、包衣机、铝塑包装机、高效液相/气相色谱仪、质谱仪等医药制剂设备，建设固体制剂产品生产车间，项目建成后将形成年产60亿片固体制剂产品的生产能力，产品主要包括心血管类、降血糖类、抗肿瘤类等固体制剂产品。

该项目的建设周期为4.25年，投产后预计可实现年均销售收入24.63亿元，年均利润总额4.82亿元。

此前财报显示，2022年天宇股份实现营业收入26.67亿元，同比增长4.78%；同期实现净利润-1.19亿元。今年一季度，公司实现营业收入7.77亿元，同比增长3.64%；实现净利润1亿元，同比增长18.31%。

从行业空间来看，心血管类药物方面，其中，本次募投项目规划生产的抗高血压类药物主要包括厄贝沙坦片、氯沙坦钾片、厄贝沙坦氢氯噻嗪片、缬沙坦片和缬沙坦氨氯地平片等制剂产品。根据弗若斯特沙利文统计数据，2017年至2021年高血压患病人数的复合年增长率为2.2%，2021年中国高血压患病人数达3.3亿人，预计到2025年中国高血压患病人数将达到3.6亿人。随着我国居民收入水平的增长以及人们对高血压认识的提高，国内抗高血压药物市场逐年快速增长。

弗若斯特沙利文统计数据还显示，中国抗高血压药物市场容量由2013年的456.8亿元增长至2021年的1035亿元，平均年复合增长率达到12.2%，预计未来中国抗高血压药物市场规模将继续增长。目前我国市场上降压药品种繁多，其中沙坦类药物作为主要降压用药之一，降压效果彻底、副作用少、药效长。

降血糖类药物方面，募投项目规划生产的降血糖类药物包括维格列汀片、磷酸西格列汀片、达格列净片、恩格列净片、二甲双胍恩格列净片等制剂产品。根据弗若斯特沙利文发布的《中国创新糖尿病药物市场研究》，预计中国的糖尿病药物市场将在2023年和2030年分别达到1185.8亿元和2592亿元，年均复合增速预计超过10%。

抗肿瘤类药物方面，募投项目规划生产的抗肿瘤类药物包括阿帕他胺片等制剂产品。根据弗若斯特沙利文统计数据，从2017年到2022年，中国抗肿瘤药物市场规模从1394亿元增长至2385亿元，复合年增长率11.3%。中国抗肿瘤药物市场规模预计在2025年将会达到3747亿元，到2030年达到6094亿元，2025年至2030年的复合年增长率为10.2%。